Το ανταλλακτήριο κρυπτονομισμάτων FTX του Sam Bankman-Fried σημείωσε αύξηση των εσόδων κατά 1.000% που ανέρχεται σε περισσότερο από 1 δισεκατομμύριο δολάρια κατά το περασμένο έτος, σύμφωνα με οικονομικά έγγραφα που διέρρευσαν από το CNBC και αργότερα επιβεβαιώθηκαν από τον ιδρυτή του ανταλλακτηρίου.
Οι δραστηριότητες του FTX για το πρώτο τρίμηνο του τρέχοντος έτους φέρεται επίσης να αποφέρουν σημαντικά έσοδα, περίπου 270 εκατομμύρια δολάρια, και αναμένεται να ξεπεράσει το 1.1 δισ. δολ. κατά το 2022 σύμφωνα με μια παρουσίαση προς επενδυτές που διέρρευσε.
Τα συνολικά έσοδα του FTX σύμφωνα με τις ίδιες πληροφορίες, φαίνεται πως αυξήθηκαν από 89 εκατομμύρια δολάρια (κατά το 2020) σε 1,02 δισεκατομμύρια δολάρια το 2021, με την εταιρεία να προσθέτει καθαρά κέρδη 321 εκατομμύρια δολάρια.
Παράλληλα, το FTX αναπτύσσει στρατηγική εξαγοράς εταιρειών κρυπτονομισμάτων που αντιμετωπίζουν προβλήματα οικονομικής επιβίωσης εν μέσω άνθησης εσόδων.
Ο αμερικανικός βραχίονας της εταιρείας εξαγόρασε επίσης την πλατφόρμα παραγώγων LedgerX που ρυθμίζεται από την Επιτροπή Μελλοντικής Εκπλήρωσης Εμπορευμάτων. Η εταιρεία σκοπεύει να προσφέρει στους κατοίκους των ΗΠΑ πρόσβαση σε παράγωγα κρυπτονομισμάτων. To παράρτημα του ανταλλακτηρίου στις ΗΠΑ, αντιπροσώπευε λιγότερο από το 5% των εσόδων.
Στα τέλη του περασμένου μήνα, το ανταλλακτήριο κρυπτονομισμάτων υπέβαλε προσφορά για την πλατφόρμα δανεισμού κρυπτονομισμάτων BlockFi μετά τις αποκαλύψεις για την ύπαρξη «οικονομικής τρύπας» ύψους 80 εκατομμυρίων δολαρίων, λόγω της έκθεσής στο hedge fund Three Arrows Capital που κατέρρευσε.
Φυσικά η ταχεία ανάπτυξή του ανταλλακτηρίου έχει προσελκύσει και τις πρώτες πιέσεις από τις ρυθμιστικές αρχές. Την περασμένη εβδομάδα, η Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) προειδοποίησε το FTX US να διορθώσει και να αφαιρέσει παραπλανητικές δηλώσεις σχετικά με το εάν τα περιουσιακά στοιχεία των χρηστών που διατηρούνται στους λογαριασμούς μεσιτείας του ανταλλακτηρίου κρυπτονομισμάτων είναι ασφαλισμένα με FDIC.
Από όσα έγιναν γνωστά, τα λειτουργικά περιθώρια ανέρχονται σε 27%, ενώ τα περισσότερα έσοδα προέρχονται από παράγωγα κρυπτονομισμάτων, που διαπραγματεύονται σε επικράτειες εκτός Η.Π.Α. Παράλληλα, αυξάνεται το παγκόσμιο αποτύπωμα μέσω συγχωνεύσεων και εξαγορών, όπως αυτή που φημολογείται με το ανταλλακτήριο κρυπτονομισμάτων της Νοτίου Κορέας Bithumb.
Συγκριτικά, το αμερικανικό ανταλλακτήριο κρυπτονομισμάτων Coinbase που είναι εισηγμένη εταιρεία, γνώρισε επίσης μια έκρηξη εσόδων στα 7,4 δισεκατομμύρια δολάρια, με καθαρά έσοδα 3,6 δισεκατομμυρίων δολαρίων πέρυσι. Ωστόσο, το δεύτερο τρίμηνο του τρέχοντος έτους, ανέφερε έσοδα 808,3 εκατομμυρίων δολαρίων, μείωση 64% σε σχέση με το προηγούμενο τρίμηνο και καθαρή ζημία 1,1 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Φυσικά το αμερικανικό ανταλλακτήριο έχει πολυάριθμο προσωπικό, ενώ το FTX διατηρεί περιορισμένη ομάδα, με αισθητά χαμηλότερο (σε τάξη μεγέθους) ανθρώπινο δυναμικό.
Η δαιδαλώδης μορφή με πολλές εταιρείες ανά τον κόσμο
Η FTX Trading Ltd. έχει την έδρα της στην Αντίγκουα, ενώ οι αγορές παραγώγων του ανταλλακτηρίου FTX έχουν έδρα στις Μπαχάμες, όπου ζει ο Bankman-Fried. Η FTX Trading εξαγόρασε πρόσφατα την Digital Assets DA AG που εδρεύει στην Ελβετία, καθώς και το IFS Group και την Hive που εδρεύουν στην Αυστραλία, έχοντας συνολικά 15 μικρότερες εταιρείες σε όλο τον κόσμο. Οι εταιρείες του χαρτοφυλακίου της εκτείνονται μεταξύ άλλων στην Κύπρο, τη Γερμανία, το Γιβραλτάρ, τη Σιγκαπούρη, την Τουρκία και τα Ηνωμένα Αραβικά Εμιράτα, σύμφωνα με τα έγγραφα που έφερε στην δημοσιότητα το CNBC. Ο Bankman-Fried ίδρυσε επίσης την εταιρεία trading Alameda Research, η οποία αντιπροσωπεύει περίπου το 6%του όγκου συναλλαγών του FTX, σύμφωνα με τα έγγραφα.
Το FTX ξόδεψε περίπου το 15% των εσόδων για διαφήμιση και μάρκετινγκ το 2021, σύμφωνα με τα έγγραφα. Η εταιρεία είχε διαφημίσεις κατά το Super Bowl, ενώ εξαγόρασε τα δικαιώματα ονομασίας στην αρένα NBA του Μαϊάμι, την πρώην American Airlines Arena. Το FTX σχεδιάζει να δαπανήσει περίπου 900 εκατομμύρια δολάρια σε διαφήμιση τα επόμενα χρόνια, σύμφωνα με τα έγγραφα.
Το FTX έχει εντείνει συστηματικά τις προσπάθειες για επέκταση σε ιδιώτες επενδυτές, αλλά τόσο με βάση τα έσοδα και τα κέρδη του ανταλλακτηρίου διαφαίνεται πως η βασική πελατεία του είναι έμπειροι επενδυτές που χρησιμοποιούν παράγωγα. Περίπου τα δύο τρίτα των εσόδων προήλθαν από προμήθειες διαπραγμάτευσης συμβολαίων μελλοντικής εκπλήρωσης, ενώ περίπου το 16% προήλθε από τις συναλλαγές spot. Οι συναλλαγές συμβολαίων μελλοντικής εκπλήρωσης και παραγώγων τείνουν να είναι πιο προσοδοφόρες αναφορικά με τις προμήθειες που χρεώνουν τα ανταλλακτήρια κρυπτονομισμάτων.
Παρά τον θετικό αντίκτυπο των νέων, το κρυπτονόμισμα του ανταλλακτηρίου $FTT δεν σημείωσε άνοδο, αλλά κινήθηκε με την αγορά σημειώνοντας πτώση 11% σε εβδομαδιαίο επίπεδο.
Η συνολική κεφαλαιοποίηση του κρυπτονομίσματος ανέρχεται στα $3.7 δισ. Το ανταλλακτήριο έχει δεσμευτεί ότι θα επαναγοράζει και θα καίει - δηλαδή θα αφαιρεί για πάντα από την κυκλοφορία- κρυπτονομίσματα που ισοδυναμούν με το 33% των τελών συναλλαγών στο ανταλλακτήριο FTX, το 10% των κεφαλαίων στο backstop fund και το 5% των τελών που δημιουργούνται από άλλες χρήσεις του ανταλλακτηρίου FTX.
Το FTX αγοράζει FTT από την αγορά FTT/USD. Τα αγορασμένα FTT καταστρέφονται σε εβδομαδιαία βάση σύμφωνα με ένα πρόγραμμα που έχει υιοθετήσει το FTX. Η συνολική κυκλοφορία του κρυπτονομίσματος ήταν 200 εκατομμύρια νομίσματα,από τα οποία έχουν βγει εκτός κυκλοφορίας τα 19,675,685.
