Μέσα σε λίγες ώρες μετά το άνοιγμα των βιβλίων η πώληση μετοχών αξίας $12 δισ. της Aramco από τη Σαουδική Αραβία καλύφθηκε πλήρως από εγχώριους και ξένους επενδυτές, ενώ το καρτέλ του ΟPEC+ αποφάσισε να επεκτείνει τις περικοπές στην παραγωγή πετρελαίου μέχρι και το 2025 σε μία προσπάθεια στήριξης των τιμών.
Οι τιμές πετρελαίου κινούνται γύρω στα $80 το βαρέλι, κάτω από το επίπεδο που για πολλά από τα μέλη του OPEC+ είναι αναγκαίο για να ισοσκελίσουν τους προϋπολογισμούς τους.
Οι ανησυχίες για τη ζήτηση πετρελαίου από τον μεγαλύτερο εισαγωγέα του κόσμου, την Κίνα, βαραίνουν τις τιμές μαζί με τα αυξανόμενα αποθέματα στις αναπτυγμένες οικονομίες. Τα μέλη του OPEC και η Ρωσσία συνθέτουν το OPEC+. Από το 2022 έχουν προβεί σε σειρά μειώσεων της παραγωγής πετρελαίου.
Την Κυριακή αποφάσισαν την επέκταση των περικοπών κατά 3,66 εκατ. βαρέλια ημερησίως μέχρι το τέλος του 2025 και τη μείωση κατά 2,2 εκατ. βαρέλια ημερησίως μέχρι το τέλος Σεπτεμβρίου φέτος. Η επόμενη σύνοδος του OPEC+ είναι προγραμματισμένη για την 1η Δεκεμβρίου.
Στη δημόσια εγγραφή του πετρελαϊκού γίγαντα Aramco το 2019 οι ξένοι επενδυτές είχαν δείξει διστακτικότητα λόγω της αποτίμησης της εταιρείας και η κυβέρνηση της Σαουδικής Αραβίας στηρίχθηκε σημαντικά στους εγχώριους επενδυτές.
Το δέλεαρ στην πώληση μετοχών την Κυριακή ήταν το υψηλό μέρισμα. Τα $124 δισ. ετησίως που διανέμει η Aramco ισοδυναμούν με μερισματική απόδοση 6,6%.
Η απόφαση των μελών του OPEC+ να βάλουν τέλος σε ένα μέρος των περικοπών αργότερα φέτος θα επιτρέψει στη Σαουδική Αραβία να χαλαρώσει τους περιορισμούς στην Aramco, η χρηματιστηριακή αξία της οποίας ανέρχεται στα $1,8 τρισ. με βάση το κλείσιμο της μετοχής την Κυριακή.
Η κυβέρνηση της Σαουδικής Αραβίας κατέχει το 82% της Aramco. Η μετοχή της έκλεισε σχεδόν 2% χαμηλότερα στα 28,45 riyal ($7,53). H προσφορά ήταν για 1,545 δισ. μετοχές ή ποσοστό 0,64% σε εύρος τιμών 26,7 έως 29 riyal.
Oι μεγαλύτερες επενδυτικές τράπεζες του κόσμου διαχειρίστηκαν την πώληση μετοχών της Aramco , ανάμεσά τους οι: Goldman Sachs, Citi, HSBC, JPMorgan, Bank of America, Morgan Stanley μαζί με τις ΒΝP Paribas, UBS, Bank of China International και τους εγχώριους οίκους Saudi National Bank, Al Rahji Capital, Riyad Capital και Saudi Fransi.
Η πώληση μετοχών της Aramco ήταν σημαντικό τεστ της όρεξης των ξένων επενδυτών για περιουσιακά στοιχεία της Σαουδικής Αραβίας. Η τελική τιμολόγηση αναμένεται την Παρασκευή και οι μετοχές θα διαπραγματεύονται από την Κυριακή στο χρηματιστήριο της Riyadh.
H μετοχή της Aramco χάνει 14% φέτος, αλλά προσφέρει από τις υψηλότερες μερισματικές αποδόσεις στον κλάδο, γύρω στο 6,6%, παρόμοια με την απόδοση της Eni αλλά υψηλότερη από το 4,7% της BP, το 4,6% της Total Energies και το 3,9% της Shell.
Η πώληση μετοχών της Aramco είναι από τα μεγαλύτερα placements παγκοσμίως από την εισαγωγή της στο χρηματιστήριο. Τα έσοδα θα χρηματοδοτήσουν τις πρωτοβουλίες της κυβέρνησης για τη διαφοροποίηση της οικονομίας πέρα από την παραγωγή πετρελαίου στους τομείς της Τεχνητής Νοημοσύνης, του τουρισμού και των σπορ.
Στο μεταξύ η κυβέρνηση της Σαουδικής Αραβίας εντείνει τις προσπάθειες να αυξηθεί η εγχώρια παρουσία των διεθνών χρηματοοικονομικών οίκων.
Το Ταμείο Πλούτου ήδη ζητά από τις επενδυτικές τράπεζες να διευκρινίσουν αν έχουν αποκτήσει άδεια από τις αρχές για τοπική έδρα στη χώρα, προϋπόθεσή αν θέλουν να ελπίζουν σε νέες δουλειές από τον επενδυτή ενεργητικού $925 δισ. Η αμερικανική Goldman Sachs ήταν η πρώτη που απέκτησε άδεια.
