Σε μικρότερο κόστος δανεισμού επιστρέφει η Eurobank στην έκδοση του νέου senior preferred ομολόγου για το οποίο το πρώτο επιτόκιο με το άνοιγμα του βιβλίου ήταν στο 6,25%, με το επιτόκιο ΕΚΤ να έχει φθάσει πλέον στο 4% (euribor τριμήνου στο 3,984%). Η τράπεζα στοχεύει σε άντληση 500 εκατ. ευρώ με το νέο ομόλογο που θα αυξήσει περαιτέρω τα κεφάλαιά της αν κι έχει ήδη ξεπεράσει κατά μισή ποσοστιαία μονάδα τις απαιτήσεις ασφαλείας κεφαλαίων MREL για το 2024.
Η αναβάθμιση της ελληνικής οικονομίας σε επενδυτική βαθμίδα και της ίδιας της τράπεζας για τις καταθέσεις της σε συνδυασμό με το ενθουσιώδες επενδυτικό κλίμα που έχουν δημιουργήσει οι επιτυχημένες αποεπενδύσεις του ΤΧΣ από τις ελληνικές τράπεζες ευνοεί το εγχείρημα. Η Eurobank είναι η τράπεζα που άνοιξε το χορό της επιστροφής 100% σε ιδιώτες μετόχους των ελληνικών συστημικών τραπεζών.
Ευνοϊκό επίσης είναι το περιβάλλον για τα ομόλογα του ελληνικού δημοσίου, με δεδομένο τις μικρές δανειακές ανάγκες του και τις μικρές αντίστοιχα εκδόσεις του που μετά την ανάκτηση της επενδυτικής βαθμίδας και τις αναβαθμίσεις των οίκων, παρουσιάζουν τώρα αποδόσεις κάτω από το 3,80% για το δεκαετές.
Το νέο senior ομόλογο της Eurobank έχει διάρκεια έξι ετών και μπορεί να ανακληθεί στα πέντε έτη. Ανάδοχοι είναι οι Barclays, Citigroup, Deutsche Bank, Nomura και Société Générale.
Η Eurobank με βάση τα στοιχεία εννεαμήνου είναι ήδη μισή ποσοστιαία μονάδα πάνω από τις απαιτήσεις MREL για τον Ιανουάριο 2024, με δείκτη στο 23,69 έναντι απαίτησης 23,19. Βεβαίως, οι απαιτήσεις μεγαλώνουν μελλοντικά, με επόμενο ενδιάμεσο στόχο τα 25,5 τον Ιανουάριο 2025 και τα 27,8 που είναι ο τελικός στόχος τον Ιανουάριο 2026.
Έχοντας ήδη καλύψει το 60% του δρόμου έως τον τελικό στόχο το 2026 η Eurobank προχωρά τώρα στην έκδοση νέου senior ομολόγου με τη διοίκηση να μην θέλει να περιμένει έως την τελευταία στιγμή μιας και το κλίμα για την ελληνική οικονομία και τις τράπεζες είναι πολύ θετικό κι έχοντας ήδη αναβαθμισθεί σε επενδυτική βαθμίδα από τη Moody’s μαζί με την Εθνική Τράπεζα.
Επιπλέον η τράπεζα θέλει να μειώσει το συνολικό κόστος δανεισμού της καθώς μειώνει το δανεισμό της μέσω πράξεων TLTRO στην ΕΚΤ ενώ επιτυγχάνει την επιστροφή του δανεισμού στην Κεντρική Τράπεζα χωρίς να μειώσει στο ελάχιστο τα διαθέσιμά της για ανάπτυξη με νέα δάνεια και επέκταση στις διεθνείς αγορές με την περίπτωση της Ελληνικής στην Κύπρο να είναι η πλέον σημαντική και επίκαιρη το 2024.
Να σημειωθεί ότι η ΕΤΕ είχε μειώσει επίσης τα επιτόκια αρχικά με το κόστος του μικρού ομολόγου 200 εκατ. στερλινών στο 6,97% και πρόσφατα στο τέλος Σεπτεμβρίου με την έκδοση μη εξασφαλισμένου ομολόγου Tier 2, με 8%. Και οι δύο τράπεζες Eurobank και ΕΤΕ έχουν αναβαθμισθεί σε καθεστώς επενδυτικής βαθμίδας στις καταθέσεις τους από τη Moody’s.
