Η ελβετική private bank Julius Baer εξετάζει την εξαγορά της ανταγωνίστριας EFG International, μεγαλομέτοχος της οποίας είναι η οικογένεια Λάτση. Υπήρξαν αρχικές συζητήσεις πρόσφατα μεταξύ των δύο πλευρών οι οποίες έχουν σταματήσει, σύμφωνα με ειδησεογραφικά πρακτορεία.
Η μετοχή της EFG κέρδισε 1,2% την Παρασκευή ανεβάζοντας την κεφαλαιοποίηση της τράπεζας στα 3,8 δισ. ελβετικά φράγκα (4,2 δισ. δολάρια).
Μία συμφωνία των δύο τραπεζών θα δημιουργούσε ένα σχήμα με ενεργητικό υπό διαχείριση άνω των 500 δισ. φράγκων και θα συνέχιζε τη μεταμόρφωση του ελβετικού χρηματοπιστωτικού κλάδου που ξεκίνησε πέρυσι, όταν η μεγαλύτερη τράπεζα της χώρας, η UBS, απέκτησε την Credit Suisse σε μία επείγουσα διάσωση.
Σύμφωνα με το Bloomberg, το ΕFG Bank European Financial Group της οικογένειας Λάτση κατέχει γύρω στο 45% της τράπεζας EFG International. Ένα deal θα ερχόταν να προστεθεί στις εξαγορές που έχουν λάβει χώρα παγκοσμίως φέτος και έχουν φτάσει τα 45 δισ. δολάρια.
Οι άλλοι μεγαλομέτοχοι της EFG είναι η Banco BTG Pactual της Βραζιλίας με 20% και ο Boris Collardi, πρώην διευθύνων σύμβουλος της Julius Baer, ο οποίος έγινε μέλος του διοικητικού συμβουλίου της EFG to 2022 μετά την αποχώρηση του από την Banque Pictet & Cie.
H EFG είχε ενεργητικό υπό διαχείριση 142 δισ. ελβετικά φράγκα το 2023 και τα υψηλότερα κέρδη στην ιστορία της. Προειδοποίησε, ωστόσο, ότι η τόνωση στα καθαρά έσοδα από τόκους πιθανώς να αντιστραφεί.
Σύμφωνα με το Reuters, οι δύο πλευρές άρχισαν τις συζητήσεις την περίοδο που η Julius Baer έδιωξε τον διευθύνοντα σύμβουλο Philipp Rickenbacher, τον Φεβρουάριο, λόγω των ζημιών από δάνεια στην εταιρεία ακινήτων SIgna.
Οι ζημιές από την έκθεση στη Signa ανήλθαν στα 586 εκατ. ελβετικά φράγκα.
Η Julius Baer θέλει να επιταχύνει την ανάπτυξη των εργασιών της και να αφήσει πίσω τις απώλειες που προήλθαν από τις απομειώσεις στα δάνεια της Signa.
Οι εισροές κεφαλαίων από πελάτες έχουν ανακάμψει μετά την πτώση που σημείωσαν στο ξεκίνημα της χρονιάς. Το ενεργητικό υπό διαχείριση αυξήθηκε 10% στους τέσσερις πρώτους μήνες του 2024.
Ένα χρόνο μετά την κατάρρευση της Credit Suisse, οι ελβετικές αρχές έχουν στα χέρια τους την περίπτωση της Julius Baer που στο κυνήγι του κέρδους φαίνεται να μην τήρησε την πρέπουσα σύνεση, χωρίς βέβαια αυτό να σημαίνει ότι κινδυνεύει να ακολουθήσει την μοίρα της Credit Suisse.
Από την έδρα της Julius Baer στην Bahnhofstrasse της Ζυρίχης, πολύ κοντά στα κεντρικά γραφεία της UBS, η CFO της τράπεζας Evie Kostakis διαβεβαίωνε τους αναλυτές σε τηλεδιάσκεψη την 1η Φεβρουαρίου ότι η τράπεζα ρίχνει όλο της το βάρος στην προσπάθεια ανάκαμψης.
Η Julius Baer εξέτασε το σενάριο να αναλάβει επικεφαλής του νέου σχήματος στην περίπτωση εξαγοράς ο CEO της ΕFG, o Giorgio Pradelli.
Όμως οι συζητήσεις των δύο πλευρών σταμάτησαν πρόσφατα χωρίς να αναφέρεται ο λόγος. Η Julius Baer εστιάζει στην τοποθέτηση ενός νέου επικεφαλής, διαδικασία που πιθανώς να είναι πιο χρονοβόρα. Δεν είναι ξεκάθαρο αν ο Pradelli εξακολουθεί να είναι υποψήφιος για τον ρόλο του CEO της Julius Baer.
H χρηματιστηριακή αξία της Julius Baer είναι γύρω στα 11,5 δισ. ελβετικά φράγκα. Το διοικητικό της συμβούλιο που ψάχνει για μία εξαγορά για να μεγαλώσει το ενεργητικό υπό διαχείριση συμβουλεύει σε θέματα στρατηγικής η Goldman Sachs.
